【导读】中国结算要求券商报送科创成长层风险揭示书签署情况

见习记者 舍梨

近日，记者从券商人士处获悉，中国证券登记结算有限责任公司（以下简称中国结算）发布了一份标注“特急”的文件，要求券商报送科创成长层风险揭示书签署情况。这一通知旨在落实《关于在科创板设置科创成长层增强制度包容性适应性的意见》，支持做好科创板及科创成长层投资者适当性管理。

具体而言，中国结算要求，自2025年9月22日起，对于已签署科创成长层风险揭示书的科创板普通投资者，以及可投资新注册科创成长层企业股票的科创板专业投资者，证券公司应将其证券账户的签约类别标注为C。

对于未签署科创成长层风险揭示书的新增科创板普通投资者，以及不可投资新注册科创成长层企业股票的新增科创板专业投资者，证券公司应将其证券账户的签约类别标注为K。

此外，对于存量科创板投资者，中国结算将于2025年9月19日日终后将其证券账户的签约类别统一标注为K。

今年7月13日，上交所制定并发布《上海证券交易所科创板科创成长层企业股票投资风险揭示书必备条款》（以下简称《科创成长层必备条款》）。此举旨在帮助投资者更好地理解未盈利企业股票的投资风险，强化会员投资者适当性管理职责，保护投资者合法权益。

其中，要求各券商对照《科创成长层必备条款》，制定《科创板科创成长层企业股票投资风险揭示书》。自7月13日起，普通投资者首次参与新注册的科创板科创成长层股票、存托凭证的申购、交易前，券商应当充分告知相关风险，并要求其以纸面或电子形式签署《科创成长层风险揭示书》。投资者未签署的，券商不得接受其相关委托。

上交所表示，券商应当多渠道、全方位做好风险提示与投资者教育工作，通过短信、电话或交易软件登录弹窗等适当方式，向投资者及时、充分告知科创成长层股票的适当性管理要求和风险特征，帮助投资者充分了解参与科创成长层股票交易的相关风险。

记者发现，多家券商已在App中上线“开通科创板成长层”栏目。如国金证券国金佣金宝App现已支持“科创板成长层”交易权限办理，投资者登录App，签署风险揭示书即可开通。

此外，券商投顾也在客户群中进行重点提醒，有科创板权限的投资者需要签署新的协议才能申购、交易成长层的股票。

编辑：黄梅

校对：王玥

制作：舰长

审核：许闻