（转自：维科网显示）

6月30日晚间，深交所披露了惠科股份最新上市进展。自5月23日，辅导机构中金公司完成上市辅导工作后，惠科的IPO请求已被深交所受理。

根据惠科披露的招股说明书内容显示，此次发行上市是为了进一步巩固惠科在半导体显示领域的竞争优势；加大其在Oxiede、OLED，Mini LED等新型显示技术的研发与产线布局；同时拓宽融资渠道，优化财务结构。

本次IPO由中金公司保荐，拟募资85亿元，募集资金分别用于投资长沙新型OLED研发项目、长沙Oxide研发及产业化项目、绵阳Mini LED智能制造项目、补充流动资金及偿还银行贷款。

具体资金分配如下：

在项目必要性方面，惠科也分别作出解释：

“长沙新型 OLED 研发升级项目”：主要针对 OLED 显示面板的生产方案进行研发，有利于提高公司在 OLED 显示技术方面的技术储备水平，为OLED产品的规模化量产提供技术保障。

“长沙Oxide研发及产业化项目”：将加大Oxide技术的研发投入，提升公司Oxide显示面板的生产能力和技术水平，并扩宽Oxide相关产品应用场景、丰富产品结构，增强公司产品竞争。

“绵阳Mini LED智能制造项目”：将加大公司Mini LED产品的产线布局，持续研发高性能Mini LED产品。

上述项目顺利实施后，有利于公司持续打造“高效、丰富、协同、多组合”的差异化产品矩阵。

在已有产线布局方面，目前惠科拥有四条G8.6 高世代产线及四座智能显示终端生产基地，同时配置有显示模组生产基地和显示终端配件生产工厂。

得益于新周期下LCD面板供需趋向于健康发展，上述高世代产线也为惠科带来足够丰腴的回报。

财务数据方面，2022年至2024年期间，惠科分别实现营收271.34亿元、357.97亿元，403.10亿元。

分别实现归母净利润-14.28亿元、25.66亿元，33.39亿元；

实现扣非后归母净利润-33.40亿元、14.33亿元，25.89亿元。

出货方面，群智咨询数据显示，2024年度，公司电视面板出货面积、显示器面板出货面积、智能手机面板出货面积分别位列全球第三名、第四名、第三名;2024年度，公司85英寸LCD电视面板出货面积排名全球第一，在85英寸及以上超大尺寸显示面板领域具备显著的领先优势。

对应产能方面，报告期内惠科整体LCD面板产能与稼动率均呈上升形式。

其中2022年惠科总产能为750.5万大板，产量505.84万台，产能利用率69.25%；

2023年总产能来到766.2万大板，产量599.46万台，产能利用率78.24%；

2024年总产能进一步上升至769.2万大板，产量611.3万台，产能利用率79.47%。

客户方面，2024年度TCL集团、海信集团、LG集团、三星集团、小米集团分为位列前五，合计占比同年总营收40.39%。

最后在技术“护城河”方面，截至2024年12月31日，惠科拥有专利共计7418项（包括4848项发明专利），其中境内专利6066项，境外1352项。