民营经济是推进中国式现代化的生力军，是实现强国建设、民族复兴的重要基础。促进民营经济持续、健康、高质量发展是国家长期坚持的重大方针政策。民营经济发展呈现了强大韧性和活力，金融机构服务民营经济发展前景广阔、优势明显，是金融服务实体经济高质量发展的关键抓手。

蓬勃向上：民营经济发展形势向新向好

作为中国式现代化建设的重要内容，民营经济在政策赋能与市场活力的叠加推动下，呈现出规模扩容与质效提升的良性发展态势。

政策赋能发展：法治保障+金融支持双轮驱动。习近平总书记充分肯定民营经济发展取得的重大成就和为国家经济社会发展作出的重要贡献，强调要正确认识民营经济发展面临的机遇和挑战，扎扎实实落实促进民营经济发展的政策措施。一直以来，党和国家高度重视民营经济发展，出台了一系列支持民营经济高质量发展的政策文件，构建起“政策引领+法治保障”的多层次支持体系。2023年，《中共中央国务院关于促进民营经济发展壮大的意见》落地，对促进民营经济发展壮大作出了新的重大部署。2024年，党的二十届三中全会审议通过《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》，强调要坚持和落实“两个毫不动摇”，提出“坚持致力于为非公有制经济发展营造良好环境和提供更多机会的方针政策”，将优化政策设计以服务好民营企业、为民营经济合理运行提供坚实制度保障作为中国式现代化建设的工作重点。2025年5月20日起，《中华人民共和国民营经济促进法》正式施行，成为我国首部专门关于民营经济发展的基础性法律，彰显了党中央促进民营经济发展壮大的坚定决心。具体到金融领域，中国人民银行等八部门于2023年联合印发《关于强化金融支持举措助力民营经济发展壮大的通知》，引导金融机构树立“一视同仁”理念，持续加强民营企业金融服务，努力做到金融对民营经济的支持与民营经济对经济社会发展的贡献相适应。

实力彰显活力：民营经济发展成果多维呈现。在各方政策的有力推动下，民营经济实现“量”的快速增长和“质”的有效提升，持续释放社会价值。据统计，民营经济贡献了50%以上的税收、60%以上的国内生产总值、70%以上的技术创新成果、80%以上的城镇劳动就业和90%以上的企业数量。第一，企业规模稳增扩容。全国组织机构统一社会信用代码数据服务中心数据显示，截至2024年末，我国民营企业数量已经突破5600万家，占企业总数的91.96%，同比增长14.69%。民营企业已成为新质生产力发展的重要力量和推进中国式现代化的生力军。第二，科创效能加速跃升。《中国民营经济发展报告（2024）》数据显示，截至2024年末，国家高新技术企业中民营企业数量达42万多家，占全国高新技术企业总量的92%；民营企业拥有授权专利1870万件，占全国专利总量的48.65%。近十年间，民营企业在科技创新领域的投入不断增加，成果不断显现，成为推动我国技术创新的重要力量。第三，外贸能级突破进阶。海关总署数据显示，2024年，民营企业外贸进出口总值达24.33万亿元，同比增长8.8%，占我国外贸总量的55.5%。同时，民营企业在2024年实现了“三个首次”，即有进出口实绩的民营企业数量首次超过60万家，民营企业首次成为我国高技术产品的最大进出口主体，民营企业占我国消费品进口的比重首次超过50%。连续6年来，民营企业始终保持我国第一大外贸经营主体地位，在全球贸易中发挥着越来越重要的作用。

多维发力：金融支持民营经济成效显著

当前，民营经济融资整体环境持续向好，资渠道不断拓宽，为民营经济高质量发展注入源源不断的金融“活水”、凝聚精准滴灌的金融力量。

多元渠道协同搭建民营经济融资体系。

民营经济的融资体系呈现渠道多元化特征，商业银行、非银金融机构及其他融资渠道协同发力，为民营经济融资提供有力支持。第一，商业银行在民营经济融资体系中居于核心地位。商业银行持续扩大民营经济信贷投放规模，有效压降信贷融资成本，不断提升融资渠道便利水平，创新供给多元化金融产品，为民营企业运营、扩产、技术创新等提供强有力的金融服务保障。随着银行数字化转型工作的深入推进，依托金融科技赋能进一步提升了精准服务不同区域、不同客群的能力，专业性和特色化显著增强，成为民营经济发展的重要资金支柱。第二，非银金融机构成为民营经济融资体系的重要补充。在政策合力加持下，保险业在民营经济风险防控中的功能得到持续强化，依托信用保证保险、供应链保险等产品，为民营企业提供风险缓释与损失补偿。小额贷款公司凭借“短、小、频、快”的服务特性，互联网金融平台依托数字技术打破传统金融服务边界，供应链金融机构以产业链为依托畅通民营企业的资金循环，与银行体系良性互补，共同构建起多层次、多元化的民营经济融资生态。第三，其他融资渠道为民营经济融资体系提供补充支持。股权融资通过资本市场助力民营企业实现资本集聚与价值发现，债券市场则凭借公司债、企业债、短期融资券等工具为民营企业提供低成本、中长期资金支持，融资租赁降低民营制造业设备更新与技术升级需求的投入门槛，与信贷融资形成“传统+创新”“债权+股权”“表内+表外”的立体服务网络，从资本供给、风险分散、资产盘活等多维度破解民营经济融资难题，共筑民营经济高质量发展资本根基。

民营经济融资增量空间释放。

金融聚焦民营企业需求痛点，依托产品创新、工具迭代与服务升级，不断提升支持的精准度与有效性，有力推动民营企业融资实现量质齐升。第一，金融支持民营企业“长尾群体”的力度不断强化。国家金融监管总局数据显示，截至2025年一季度末，民营企业贷款余额76.07万亿元，同比增长7.41%；普惠型小微企业贷款余额35.3万亿元，同比增长12.5%，金融服务触角不断向小微企业延伸，覆盖范围持续拓宽。第二，政策利好成为民企发债融资回暖的强力引擎。东方财富网数据显示，2024年，民营企S业发行债券8000余只，融资规模约为3.34万亿元，较2023年增长了13.33%。民营企业偿还债券总额为3.10万亿元，为2020年以来首次实现债券净融资额转正，这得益于多层次、多元化债券融资体系的构建。当前，银行间债券市场、交易所债券市场和商业银行柜台债券市场协同发力，正在为民营企业融资提供便捷高效的融资渠道。

高效赋能：金融服务民营经济的策略选择

金融服务助力民营经济高质量发展是系统性工程，需要多方主体共同努力、多元路径协同发力，构建全方位、多层次、高效率的金融服务体系。

锚定长期战略，深耕民营优质服务。

第一，坚守长期主义，明确服务战略。金融机构要深刻认识服务民营经济的重要性，提高政治站位，秉持长期主义理念，坚决落实服务民营经济的决策部署。整合资源配置，强化战略支撑，筑牢“科技牵引+人才护航+品牌赋能”的保障机制，建立“正向激励+容错纠错”机制等战略配套措施，持续提升服务能力。第二，聚焦“五篇大文章”，锁定服务切口。从金融“五篇大文章”中寻找优化服务民营经济的切入点，多措并举支持民营企业发行科技创新债券，聚焦绿色低碳转型发展，提升普惠金融服务的覆盖率和可得性，服务好主营银发经济的民营企业，做好民营企业数字化转型融资支持。第三，关注前沿领域，把控重点投向。以行业研究为核心抓手，深入推进服务民营企业的具体举措。重点聚焦人工智能、低空经济、智能制造与高端装备、新能源与清洁技术、生物技术、半导体及“卡脖子”关键技术等国家战略和科技前沿领域，通过深度研究赋能科技领域的民营业务，推动相关领域做深做透。

优化融资供给，拓展多元融资路径。

第一，优化政策工具，管控融资成本。金融机构应充分发挥中国人民银行支农支小再贷款、再贴现等政策工具的激励作用，通过精准投放政策资源，引导信贷资源向民营企业倾斜。整合降息降准、中央和地方贴息以及融资担保贴费等政策，成为政策传导机制中的有效一环，降低民营企业综合融资成本。第二，健全增信机制，开展长效服务。健全民营企业融资增信机制，推动搭建“一站式”线上政府性融资担保服务平台，整合政府、担保机构、金融机构等多方资源，为民营企业融资提供便捷高效的增信服务，提升金融服务的精准性和效率。针对民营企业和投资人需求优化增信服务机制，通过担保增信、凭证创设等多种方式，“一企一策”制定增信服务方案，降低直接融资成本，更好发挥增信机制对民营企业的融资促进功能。持续创新增信措施，积极探索专利、研发投入等无形资产质押、知识产权质押等创新型增信措施。第三，优化信贷结构，创新服务模式。增加民营企业信用贷款与中长期贷款投放，依据企业不同发展阶段的资金需求，灵活设计贷款利率定价与利息偿付方式。加强对民营小微企业的首贷、续贷、信用贷支持，主动做好资金接续服务，建立贷款到期提醒、续贷预评估等机制，防止因资金周转问题影响企业正常经营，杜绝盲目停贷、压贷、抽贷、断贷现象。在尽职免责的基础上，合理提高民营企业不良贷款容忍度，完善差异化考核激励政策，建立健全“善贷”“愿贷”“敢贷”长效机制。第四，拓展直接融资，畅通资本渠道。落实好信贷、债券、股权“三支箭”融资支持政策，持续优化全方位、多层次的融资支持体系。加强与资本市场机构协作，为创业板、科创板上市民营企业提供上市辅导、资金监管及股票质押融资等服务，针对企业不同发展阶段特征，差异化推出知识产权质押贷款与“投贷联动”、应收账款质押贷款与并购贷款、票据池等现金管理及债券发行支持等多样化融资产品。积极响应政策，根据自身业务能力探索推进信用债ETF质押式回购等业务，利用信用保护工具分散风险，拓宽受信用保护债券回购范围，为民营经济融资渠道拓宽护航助力。

创新产品体系，聚焦金融服务精度。

第一，构建梯度产品矩阵，精准对接民营经济多元需求。针对民营企业初创期、成长期、成熟期的不同阶段特征，开发多元化产品，创新推出涵盖信贷、债券、财富管理、业务撮合等多维度的产品与服务，形成覆盖民营企业全生命周期的融资服务链条，让金融服务与企业发展需求同频共振。第二，深化场景产品设计，破解民营经济融资痛点堵点。聚焦供应链上下游、产业集群、县域经济等细分场景，打造知识产权质押贷款、应收账款融资、供应链金融等特色产品，将金融服务嵌入民营企业采购、生产、销售全流程，精准对接民营企业多样化场景需求，充分发挥场景数据效能，提升民营企业融资可得性。第三，创新科技赋能模式，提升民营经济服务效率效能。运用大数据、区块链、人工智能等技术，针对民营企业业务需求开发数字化产品，实现贷前精准画像、贷中自动审批、贷后动态监测，让金融服务更便捷、更高效、更智能。通过构建“金融科技+产业场景”融合生态，将供应链数据、物流轨迹等非传统信用信息纳入风控模型，推动金融服务从“经验驱动”向“数据驱动”转型。第四，完善协同服务机制，增强民营经济支持合力活力。建立并优化“信贷+保险+担保+基金”等多种组合形式的产品协同体系，通过风险分担、收益共享机制，撬动更多社会资本支持民营企业，同时配套财务顾问、融资规划等增值服务，为民营企业提供“融资+融智”的综合金融解决方案。

深化数智赋能，提高金融服务效率。

第一，构建民营企业大数据征信平台，夯实智能风控基础。整合企业工商注册、税务缴纳、海关进出口、社保缴存、水电缴费等多维度政务数据，叠加企业交易流水、供应链上下游履约记录等市场化数据。通过知识图谱技术构建企业全息画像，动态监测企业经营状况、关联交易、信用变化等指标，为信贷审批提供“数据穿透式”支撑。第二，打造全流程数智综合服务体系，推动服务模式革新。依托人工智能算法分析民营企业财务报表、行业周期、订单数据等信息，自动识别民营企业在跨境结算、并购融资、汇率避险等方面的潜在需求。基于云计算、区块链技术开发智能化服务中台，集成线上开户、自动授信、电子签章、智能风控等模块，不断优化闪电式信贷服务体系。

探索跨境护航，助力海外市场拓展。

第一，提升外汇收支便利水平，加速贸易结算。简化跨境融资审批手续，建立绿色通道，优化整合流程，实行常规项目“备案制”，缩短审批时间，对符合条件的民营企业实施货物贸易外汇收支便利化措施，探索为信誉良好的企业提供“一站式”在线结算服务。第二，优化特色服务，强化风险管控。结合自身业务优势，探索提供汇率避险服务，通过外汇远期、掉期、期权等产品及专业咨询，为企业定制避险方案，降低汇率波动影响。开发并完善跨境资金集中管理服务，通过建立资金池实现境内外资金统一调配，为多分支机构企业建立全球资金池，提升资金管理水平。第三，支持跨境融资，助力海外拓展。完善针对民营企业的投融资政策，适当放宽跨境融资额度限制，综合企业经营状况、行业前景等因素确定额度，对科技型、创新型企业适度提高上限。不断优化“走出去”民企的跨境金融服务方案，完善“跨境并购贷款+境外发债”服务套餐，同步建立跨境金融服务专班，为企业提供从政策咨询到融资落地的“一站式”服务。支持境外发债，利用专业优势为企业提供从方案设计到承销的全程服务。

强化多元协同，打造服务生态体系。

第一，建立多元化协作机制，凝聚政策合力。优化民营经济融资担保机制，积极参与政府性融资担保体系的建立健全，积极推动社会资本参与担保基金设立，提高担保机构的风险容忍度，降低民营企业融资门槛。第二，搭建多层次补偿体系，明确权责分配。推动金融机构协同创建信息对接共享机制，提高金融机构与民营企业间的信息对称性，增强金融服务的精准度。积极配合政府部门的风险补偿基金机制，深度参与“政府贴息+银行放贷+担保增信”等模式，实现多方资源整合与协同赋能，推动民营经济高质量发展。

来源：银行家杂志